La lettre d'Option Droit & Affaires

Actualités

Tous les deals de la semaine

Lettre Option Droit & Affaires - 18 juin 2014 - Florent Le Quintrec

Private equity, fusions-acquisitions et droit général des affaires, suivez les grands dossiers de la semaine.

Private equity

Cinq cabinets sur le quatrième LBO de Ceva

Le groupe Ceva Santé Animale a recomposé son capital avec l’entrée du fonds singapourien Temasek, aux côtés du management majoritaire et d’investisseurs français, dont Euromezzanine et Sagard, et internationaux avec CDH Investments. La presse évoque une valorisation de plus de 1,5 milliard d’euros. Le financement est notamment composé d’une tranche senior et d’une tranche PIK et constitue le premier cov-lite entièrement européen sans recours à une double luxco. Cette opération est destinée à soutenir le développement de Ceva qui a pour objectif, à l’horizon 2020, de devenir le premier acteur indépendant au sein du top 5 mondial de la santé animale. Le groupe compte notamment se développer en Asie, et plus particulièrement en Chine avec l’appui du fonds chinois CDH, qui dispose d’un large portefeuille de sociétés leaders sur leur marché, y compris dans le secteur des productions animales en Chine, aux Etats-Unis et en Europe. Parmi les dix premiers groupes vétérinaires mondiaux, Ceva bénéficie depuis près de quinze ans d’une croissance de son chiffre d’affaires de plus de 12 % par an, atteignant 700 millions d’euros en 2013. Temasek était conseillé par une équipe de Linklaters menée par Thierry Riguet, associé, et Marianick Danis Lorca, avec David Swinburne, associé, Delphine Mouriot et Patrick Gérard-Boucher en corporate, Thomas Perrot, associé, en fiscal, et Thomas Elkins en concurrence. La cible avait pour consei...

La suite de cet article est réservée aux abonnés

Vous avez déjà un compte

Pour lire la suite de cet article, connectez-vous à votre compte

Mot de passe oublié

En cas de problème avec votre compte abonné, merci de contacter abonnement(at)optionfinance.fr

Pas encore abonné ?

Découvrez toutes nos offres d'abonnement et accédez à nos articles et dossiers en ligne.

S'abonner